The MathFinance Newsletter, Edition 204, May 5, 2009.

Previous editions and this edition in html format can be found on http://www.mathfinance.com/Newsletter/.

In this issue:

1. MathFinance Job Exchange
   1. Market Risk Manager, Financial Risk Management GmbH, Wien
   2. Senior German Speaking Sales Executive, Pricing Partners, Paris
   3. (Senior) Associate (m/w) Advisory FRM Financial Engineering, Frankfurt
   4. Risikomanagement Financial Risk Solutions, Deloitte, Düsseldorf
   5. Mathematiker (m/w), Naturwissenschaftler (m/w), oder (Wirtschafts-) Informatiker (m/w) bei d-fine GmbH, Deutschland
2. MathFinance Events
   1. Bloomberg ALPHA is pleased to invite you to a special event hosted by Bob Litterman and Attilio Meucci in Paris, London, Frankfurt, Zurich and Milan, 27th May - 3rd June 2009
      
   2. Workshop on Incomplete Information and Filtering in Mathematical Finance, Chemnitz, 17th - 19th June 2009
      
   3. High Performance Computing in Financial Engineering, University of Oxford, 23rd - 26th June 2009
      
   4. Einführung in Monte Carlo-Methoden und C++ im Financial Engineering, Frankfurt, 29 Juni - 1 Juli 2009
      
   5. MathFinance Seminar on Foreign Exchange Exotic Options by Uwe Wystup, Lisbon, Portugal, 14th - 15th July 2009
      
   6. Advanced Foreign Exchange Options by Uwe Wystup, London, 29th & 30th October 2009
      
   7. Quantitative Methods in Finance Conference, Sydney, Australia, 16th - 19th December 2009
      
3. MathFinance Resources
1. Publication of the Ultimate Quant Cheat Sheet
2. Release of UnRisk FACTORY 1.3
3. Finite Element Methods
4. Master of Quantitative Finance at Frankfurt School

• find quantitative staff
• recommend your book or educational institute
• invite to a workshop
• introduce your research to a wider audience

The MathFinance Newsletter - produced by MathFinance AG

1. MathFinance Job Exchange
   
   

   1. Market Risk Manager, Teilzeit 20 - 30 Std., Financial Risk Management GmbH, Wien

      Financial Risk Management GmbH (FRM) ist eine 100%ige Tochter der Bank Austria AG und befasst sich mit Risikomanagement-Lösungen, die durch eine enge Zusammenarbeit zwischen Experten aus den Bereichen Risiko Management der Bank Austria Gruppe und Softwareentwicklung geprägt sind. Die daraus resultierenden Systeme entsprechen den regulatorischen Anforderungen zur Umsetzung von marktkonformen Risiko Management-Strukturen.

      Das Aufgabenspektrum umfasst unter anderem die Risikomessung von Treasury- und Marktrisiko-Aktivitäten, die Wartung und Weiterentwicklung von Marktdaten sowie die Weiterentwicklung der Marktgerechtigkeitsprüfung. Für diese Aufgaben setzen wir eigenentwickelte Tools ein, die aufsichtsrechtlich in Bankenbereich anerkannt sind und die wir laufend an die sich ändernden Rahmenbedingungen anpassen. Die technische und inhaltliche Betreuung, aber vor allem die Weiterentwicklung dieser Werkzeuge stellt den Kern Ihrer Aufgaben dar.

      Sie beschäftigen sich auf diese Weise mit Analysen zu Risikopositionen und Risikostrategien und neuen Produkten an den internationalen Finanz- und Kapitalmärkten. Im Rahmen dieser Aufgaben haben Sie laufend auch die Möglichkeit an fachspezifischen Projekten mitzuwirken und unsere Schnittstellen zu universitären Einrichtungen mitzugestalten.

      Dabei arbeiten Sie in einem hoch motivierten Team, das sich durch Eigenverantwortung; Kreativität und Gestaltungswillen auszeichnet.

      Die Tätigkeit in der FRM hat starken Bezug zum Strategischen Risikomanagements insbesondere zum Marktrisikomanagement der BA-CA Gruppe.

      
      Anforderungen:
      Fachlich:
      
      • Studium mit mathematischen/statistischem/betriebswirtschaftlichem Schwerpunkt (Abschluss noch nicht erforderlich)
      • Idealerweise finanzmathematisches Wissen
      • Grundkenntnisse von Treasury-Produkten von Vorteil
      • Sehr gute Englisch-Kenntnisse
      
      Persönlich:
      
      • Bereitschaft sich rasch in komplexes Aufgabengebiet einzuarbeiten
      • Flexibilität und Engagement
      • Belastbarkeit
      • Teamfähigkeit
      • Eigenverantwortliches Arbeiten
      
      Was wir anbieten:
      
      • Arbeiten in einem internationalen Umfeld einer großen Banken-Gruppe
      • Herausfordernder Tätigkeitsbereich
      • Leistungsgerechte Entlohnung
      
      

      Interessenten schicken ihre Bewerbungsunterlagen an Mag. Reinhard Keider, FRM, Julius Tandler Platz 3, A-1090 Wien, oder per E-Mail an

      Mit freundlichen Grüßen
      
      Financial Risk Management GmbH
      Geschäftsführung
      Dr. Gerhard Deschkan
      Dr. Günther Helbok
      
      
      

   2. Senior German Speaking Sales Executive, Pricing Partners

      
      

      As a Senior Sales Executive for Pricing Partners you will be responsible for developing key accounts and new businesses for sell and buy side clients across European German speaking zone and Eastern Europe.

      Responsibilities
      • Achieving targeted annual sales of Pricing Partners software, services and consultancy
      • Prospect Identification within assigned territory (assisted by marketing)
      • Managing sales opportunities from cold calling through closure
      • Negotiating (with management approval) contracts with clients
      • Setting up meetings efficiently to make best use of travel time
      • Staying on top of all the market developments within the region digesting market intelligence and monitoring competitors activity
      • Formulating responses to queries from prospects and clients which may take the form of informal requests or more formal RFI/RFP documents
      
      Skills/Knowledge/Experience
      • Confident cold caller with high rate of leads conversion into recurrent revenue accounts.
      • Proven track record and sales experience selling complex solutions and products to the financial industry in the appropriate region
      • A capable, articulate, personable and energetic self-starter with strong communication and interpersonal skills.
      • Highly self motivated: ability to generate ideas and demonstrate initiative, tenacity and perseverance.
      • Fit in with Pricing Partners team and company culture.
      • Knowledge of complex derivative valuation techniques an advantage
      • University degree or equivalent
      • Fluent spoken and written German and English required
      • French speaking a plus.
      
      Applicants must have the right to work in EC.
      

      This is a direct sales position offering base salary and competitive commission levels. The successful candidate will get an excellent work environment, encouraging professional growth and innovation.

      Please submit current C.V. to
      
      

   3. (Senior) Associate (m/w) Advisory FRM Financial Engineering Frankfurt

      Ihre Perspektive:

      Quantitative Lösungen bei Bewertungsfragestellungen, im Risikomanagement und im Risikocontrolling.

      KPMG ist eines der weltweit größten Wirtschaftsprüfungs- und Beratungsunternehmen und bietet mit ca. 8.000 Mitarbeitern in Deutschland und ca.18.000 Mitarbeitern in der KPMG Europe LLP einen hervorragenden Einstieg in Ihre internationale Karriere. Zu unseren Kunden zählen die weltweit größten Banken, Versicherungen und Asset Manager, welche wir im Rahmen von Prüfungs- und Beratungsprojekten zu verschiedensten Schwerpunktthemen betreuen. Neben herausfordernden Projekten bietet KPMG Ihnen enorme Entwicklungsmöglichkeiten. Sie besuchen unser umfangreiches und individuelles Schulungsprogramm sowie unsere zahlreichen fachspezifischen Ausbildungsveranstaltungen an attraktiven internationalen Standorten. Ihr Potential werden Sie in einem sehr flachen Hierarchiegefüge unter Beweis stellen können.

      Ihre Aufgaben:

      In unserem hochqualifizierten Financial Engineering Team im Financial Risk Mangement arbeiten Sie mit an der Bewertung und Risikomessung von komplexen derivativen Finanzinstrumenten in Bezug auf Zinssätze, Aktien, Währungen und Kreditrisiken, beurteilen und validieren Modelle führender Banken, entwickeln eigene Modelle zur Bewertung spezifischer Transaktionen und analysieren und bewerten Portfolien im Zusammenhang mit Unternehmens- und Portfolioverkäufen. Innerhalb von KPMG agieren Sie als Experte auf Ihrem Fachgebiet und übernehmen dabei sehr früh eigene Verantwortung. Für Ihre Analysen und Modellierungen nutzen Sie fortschrittliche Bewertungstools und numerische Verfahren. Ihre Projekte führen Sie zusammen mit hervorragenden Experten im In- und Ausland durch - ob in Europa, China oder an anderen Plätzen der Welt. Helfen Sie mit, KPMG Financial Engineering weiterhin als den zentralen Ansprechpartner für Fragen der Bewertung und Risikomessung von Derivaten innerhalb von KPMG weltweit zu etablieren.

      Ihr Profil:

      Sie haben ein Universitätsstudium der Mathematik, Wirtschaftsmathematik oder Physik absolviert und Ihre überdurchschnittliche Qualifikation z.B. durch einen sehr guten Abschluss und/oder eine Promotion bewiesen. Ihr Interesse und Grundverständnis für Finanzmathematik und Finanznumerik zeichnet Sie aus. Neben Ihrer ausgeprägten Affinität zu technischen Lösungen und Modellierungsfragestellungen reizt es Sie mathematische Methoden zur Lösung praktischer Fragestellungen aus dem Finanzbereich anzuwenden. Ihr analytisches Verständnis und Ihre Kreativität ermöglichen es Ihnen innerhalb kurzer Zeit Problemstellungen zu strukturieren und zu lösen. Ihre sicheren Kenntnisse in der Programmierung und der MS Office-Programme werden Sie anwenden können.
      Sie sind nicht nur sicher im Auftreten, sondern schätzen insbesondere auch die Arbeit im Team sowie den intensiven Kundenkontakt. Ihre sehr guten Englischkenntnisse ermöglichen es Ihnen im Rahmen von international besetzten Projekten im In- und Ausland sicher zu kommunizieren.

      Ihr Kontakt:

      Bewerben Sie sich auf www.kpmg.de/careers mit unserem Online-Bewerbungsformular oder senden Sie Ihre Bewerbung per E-Mail unter Angabe des Referenzcodes AdvFestFMathe50755224 an . Für Rückfragen stehen Ihnen unsere Mitarbeiter vom HR Service Phone unter 0800 5764 562 (0800 KPMG JOB) gerne zur Verfügung.

      Profitieren Sie von den Entwicklungsmöglichkeiten bei KPMG International, einem weltweiten Verbund rechtlich selbstständiger, nationaler Mitgliedsfirmen. Neben abwechslungsreichen Projekten im In- und Ausland bieten wir Ihnen Raum für Ihre persönliche Weiterentwicklung. Mehr wissen, mehr können - bei uns hat Erfolg, wer team- und mandantenorientiert arbeitet und gleichzeitig seine persönliche Entwicklung vorantreibt.

      
      
      

   4. Risikomanagement Financial Risk Solutions, Deloitte, Düsseldorf

      • Business Analysts, Consultants, Senior Consultants (m/w) - Risikomanagement Financial Risk Solutions
        Job-Nr. H6-CO-BA-DU-157
        Standort: Düsseldorf
        
        

        Es erwartet Sie ein teamorientiertes Arbeitsumfeld mit sehr guten Aufstiegschancen. Das interessante und abwechslungsreiche Aufgabenspektrum bietet Ihnen die Möglichkeit, am Ausbau unserer Service Line Financial Risk Solutions aktiv mitzuwirken. Die Einbindung in das weltweite Netzwerk von Deloitte ermöglicht internationalen Know-how-Transfer und die Mitarbeit an grenzüberschreitenden Projekten.

        
        Ihre Aufgaben
        
        

        Im Spannungsfeld von Mathematik und regulatorischen Anforderungen erarbeiten Sie für unsere Mandanten betriebswirtschaftliche Lösungen unter Einsatz von finanzmathematischen Modellen. Sie verstärken unser Quant-Team, das für quantitative, betriebswirtschaftliche und aufsichtsrechtliche Fragestellungen kompetenter Ansprechpartner für unsere Mandanten ist, zu denen bedeutende Banken, Versicherungen, Finanzdienstleister sowie Energieund Industrieunternehmen geören. Ein Schwerpunkt Ihrer Tätigkeit wird auf Methoden und Verfahren der Steuerung von Kredit-, Marktpreis- und operationellen Risiken liegen.

        
        Ihr Profil
        
        

        Sie haben Ihr Hochschulstudium mit Bezug zu Wirtschaftswissenschaften und quantitativer Ausrichtung überdurchschnittlich erfolgreich abgeschlossen oder erwarten, dies in naher Zukunft zu tun. Bei der Lösung praktischer Problemstellungen fühlen Sie sich sicher im Umgang mit statistischen Verfahren, finanzmathematischen Fragestellungen sowie dem Einsatz und der Bewertung von Derivaten. Vertiefte Kenntnisse der Ökonometrie bzw. schließenden Statistik, der stochastischen Methoden zur Bewertung von Derivaten oder der Versicherungsmathematik bringen Sie idealerweise mit.

        Neben Fragen der mathematischen Modellbildung sind für Sie Projekte mit vorrangig qualitativem Fokus ebenso reizvoll. Dazu zählen beispielsweise Projekte in den Bereichen Treasury, Risikocontrolling, Portfoliomanagement oder zur Internationalen Rechnungslegung von Finanzinstrumenten sowie zur Regulierung von Finanzdienstleistern nach Basel II und den Mindestanforderungen an das Risikomanagement. Idealerweise haben Sie bereits während Ihres Studiums oder in den ersten Berufsjahren praktische Erfahrungen in o. g. Themengebieten sammeln können. Einschlägige Berufserfahrung als "Quant", beispielsweise in der Bewertung von strukturierten Finanzinstrumenten, der Erstellung von Ratingsystemen oder der Modellierung des ALM bei Lebensversicherern, ist für uns besonders wertvoll. Dank Ihrer analytischen Fähigkeiten stellen Sie sich gerne komplexen Herausforderungen, erarbeiten sich neue Themen weitgehend selbständig und präsentieren Ihre Arbeitsergebnisse ohne Schwierigkeiten auch in Englisch. Sie suchen den Kontakt mit Kunden und bauen dabei auf Ihr gesundes Selbstvertrauen.

      • Praktikanten (m/w) - Risikomanagement Financial Risk Solutions, Deloitte
        Job-Nr. H7-CO-PR-DU-010
        Standort: Düsseldorf
        
        

        Es erwartet Sie ein teamorientiertes Arbeitsumfeld mit sehr guten Aufstiegschancen. Das interessante und abwechslungsreiche Aufgabenspektrum bietet Ihnen die Möglichkeit, am Ausbau unserer Service Line Financial Risk Solutions aktiv mitzuwirken. Die Einbindung in das weltweite Netzwerk von Deloitte ermöglicht internationalen Know-how-Transfer und die Mitarbeit an grenzüberschreitenden Projekten.

        Ihre Aufgaben
        
        

        Sie unterstützen unsere Service Line Financial Risk Solutions bei der Implementierung von Bewertungsmodellen für unterschiedliche Finanzprodukte. Des Weiteren sind Sie in aktuelle Projekte mit quantitativem Schwerpunkt eingebunden. Zu Ihren Aufgaben zählen insbesondere:

        
        
        • Entwicklung und Implementierung von Bewertungsalgorithmen
        • Kalibrierung von Bewertungsmodellen
        • Marktdatenrecherche in Bloomberg
        • Literaturrecherche zu Spezialfragen aus der Finanzmathematik
        • Unterstützung des Quant-Teams im Rahmen der täglichen Projektarbeit
        
        Ihr Profil
        
        

        Sie befinden sich im Hauptstudium eines naturwissenschaftlichen Studienganges mit finanzwirtschaftlichen Schwerpunkten und verfügen über sehr gute Programmier-Kenntnisse in Java und/oder C++. Eine systematische und lösungsorientierte Arbeitsweise sowie kommunikative Kompetenz zeichnen Sie aus. Gute Englischkenntnisse runden Ihr Profil ab.

        Neben Fragen der mathematischen Modellbildung sind für Sie auch Aufgabenstellungen mit vorrangig theoretischem Fokus reizvoll. Idealerweise haben Sie bereits während Ihres Studiums im Rahmen von Praktika (etwa im Front Office einer Bank) Erfahrungen in o. g. Themengebieten sammeln können. Grundkenntnisse im Bereich Finanzmathematik und Derivate setzen wir voraus. Einschlägige Kenntnisse in der Bewertung von strukturierten Finanzinstrumenten und komplexen Produkten sind für uns besonders wertvoll.

        Dank Ihrer analytischen Fähigkeiten stellen Sie sich gerne komplexen Herausforderungen, erarbeiten sich neue Themen weitgehend selbständig und präsentieren Ihre Arbeitsergebnisse ohne Schwierigkeiten auch in Englisch. Zudem sind Sie mindestens 8 Wochen verfügbar.

      Sie sind interessiert?
      
      Dann bewerben Sie sich bitte online unter http://www.deloitte.com/careers oder schicken Sie Ihre aussagekräftigen Unterlagen bitte an Deloitte, Jessica Voß, Schwannstraße 6, 40476 Düsseldorf. Wir freuen uns auf Ihre Bewerbung.
      
      

   5. Mathematiker (m/w), Naturwissenschaftler (m/w), oder (Wirtschafts-) Informatiker (m/w)bei d-fine GmbH, Deutschland

      Sie haben in der Wissenschaft viel bewegt? Dann können Sie auch in der Wirtschaft viel bewegen! Davon sind wir bei d-fine fest überzeugt.

      d-fine ist mit weit über 250 Beratern und Büros in Frankfurt, München, London, Hong Kong und Bratislava eines der größten auf die Finanzwelt spezialisierten Beratungsunternehmen in Europa. Wir fokussieren höchste naturwissenschaftlich-technische Kompetenz auf die anspruchsvollen Herausforderungen unserer Kunden. Wir beraten Banken, Versicherungen, Asset-Manager und Industrieunternehmen zu allen Themen im Bereich Handel und Risikomanagement - von der Strategie-Entwicklung über die fachliche Konzeption der zugehörigen Methoden und Prozesse bis zur professionellen Implementierung, vom finanzmathematischen Modell bis zur real-time Schnittstelle, vom einfachen Kredit bis zum exotischen Derivat, vom Ratingsystem bis zur Portfoliosteuerung, von IAS 39 bis Basel II.

      Unsere Kunden schätzen unseren kompromisslos hohen Qualitätsanspruch und vor allem, dass wir diesen Anspruch auch realisieren. Das beginnt schon bei der Auswahl unserer Mitarbeiter (m/w). Wir suchen Sie als Naturwissenschaftler, Mathematiker oder Wirtschaftsinformatiker. Sie besitzen einen exzellenten Hochschulabschluss, sprechen fließend Englisch und Deutsch und haben weit überdurchschnittliche mathematische Fähigkeiten. Sie haben darüber hinaus sehr gute IT-Kenntnisse und sind idealerweise bereits mit Statistik, Numerik und Finanzmathematik vertraut.

      Unbedingt erwarten wir von Ihnen analytisches Denken, ergebnisorientiertes Vorgehen und exzellente Kommunikationsfähigkeiten. Sie sind teamfähig, erfassen auch sehr komplexe Aufgaben schnell und können sich rasch in neue Umgebungen einarbeiten. Sie haben Beratungstalent, hohe Einsatzfreude und sind flexibel und belastbar.

      Selbstverständlich erhalten Sie eine intensive Einführung in Ihr zukünftiges Aufgabenfeld. Wir sind berühmt für unser anspruchsvolles Training auf höchstem Niveau, das wir in Zusammenarbeit mit führenden internationalen Universitäten wie z.B. der University of Oxford, der Frankfurt School of Finance & Management, der Warwick Business School, der Université de Lausanne und der Mannheim Business School durchführen. Dabei können Sie sogar einen Master of Science (MSc) in Finanzmathematik, einen Executive MBA oder einen Abschluss als Chartered Financial Analyst (CFA) erwerben.

      Wenn Sie in einem Team hoch begabter und hoch motivierter Kollegen mitarbeiten wollen, große individuelle Freiräume, viel Eigenverantwortung sowie hervorragende Entwicklungsperspektiven suchen, freuen wir uns auf Ihre Bewerbung.

      Und durch unser flexibles Wohnortkonzept können Sie sogar Ihren jetzigen Wohnort beibehalten.

      Willkommen bei d-fine!

      d-fine GmbH
      z. Hd. Frau Sabrina Adam
      Opernplatz 2
      60313 Frankfurt am Main
      Telefon +49-69-90737-555
      
      homepage: http://www.d-fine.de

      
      
      
   
   
   
2. MathFinance Events
   
   

   1. Bloomberg ALPHA is pleased to invite you to a special event hosted by Bob Litterman and Attilio Meucci in Paris, London, Frankfurt, Zurich and Milan, 27th May - 3rd June 2009

      
      info here
      
      
      

   2. Workshop on Incomplete Information and Filtering in Mathematical Finance
      Chemnitz, 17th- 19th June 2009

      http://www.tu-chemnitz.de/mathematik/mf2009/
      

      Information modelling and the application of nonlinear filtering has recently attracted a lot of interest in mathematical finance. This is due to the fact that many financial models are driven by unobserved state variables. In particular, filtering questions arise in calibration of default-free and defaultable term structure models, market microstructure modelling and in many interesting portfolio optimization problems. Moreover, attempts to quantify model uncertainty and model risk typically lead to setups with incomplete information. The current credit crisis further highlights the relevance of incomplete information.

      The goal of this workshop is to discuss recent progress in this area and to bring together researchers from the filtering and mathematical finance communities. Moreover we want to alert young researchers to exciting research problems in this field. This is reflected in the structure of the workshop: day one is devoted to introductory lectures in filtering theory and information modelling. Day two and three will be a classical research workshop.

      
      
      

   3. High Performance Computing in Financial Engineering, University of Oxford, 23rd - 26th June 2009

      This 4-day course is taught by Professor Mike Giles of University of Oxford's Mathematical and Computational Finance Group. Mike Giles was voted Risk Quant of the Year in 2007 jointly with Paul Glasserman. He has had extensive experience in lecturing on parallel computing for financial applications, and includes GPU computing among his research interests (please see http://people.maths.ox.ac.uk/~gilesm/hpc/ for further details about Mike and his research).

      Combining tuition in the theory of parallel computing in finance with hands-on experience, the course covers:

      • Processor and memory technology
      • Hardware, software and algorithmic aspects of shared- and distributed memory parallelism
      • Monte Carlo and finite difference computational finance applications
      
      

      The fee of £2000 includes all course materials, refreshments and lunch.

      The course is also available as an Advanced Module of the Diploma/MSc in Mathematical Finance at the University of Oxford, a part-time course for quantitative finance professionals.

      For details please contact Octavia Usher tel: +44 (0)1865 280616 email:

      
      
      

   4. Einführung in Monte Carlo-Methoden und C++ im Financial Engineering, Frankfurt, 29 Juni - 1 Juli 2009

      Mehr Infos hier
      
      
      

   5. MathFinance Seminar on Foreign Exchange Exotic Options, Lisbon, Portugal, 14th - 15th July

      Please check the event webpage for all details.

      
      
      

   6. Advanced Foreign Exchange Options by Uwe Wystup, London, 29th & 30th October 2009

      
      

      Advanced Foreign Exchange Options by Professor Uwe Wystup is the follow up seminar to the hugely successful Foreign Exchange Exotic Options.

      All details can be found at

      WBS Training Advanced Foreign Exchange Exotic Options

      
      
      

   7. Quantitative Methods in Finance Conference, Sydney, Australia, 16th - 19th December 2009

      Quantitative Methods in Finance Conference will bring together leading experts in Quantitative Finance from Industry and Academia for a 4-day conference in Sydney, Australia.

      Focus:

      Monte Carlo Simulation, Stochastic Volatility, Credit Risk, Portfolio Optimization, Insider Trading and other areas of Quantitative Finance.

      Plenary Speakers include:

      Robert Elliott, Damir Filipovic, Freddy Delbaen, Peter Imkeller, Monique Jeanblanc, Ioannis Karatzas, Constantinos Kardaras, Uwe Küchler, Dilip Madan, Ashkan Nikeghbali, Alex Novikov, Wolfgang Runggaldier, Martin Schweizer, Michael Sørensen, John Van der Hoek, Uwe Wystup, Thaleia Zariphopoulou, Xun Yu Zhou

      Paper Submission:

      Papers must be submitted via the Conference Maker website by 3 May 2009.

      Bruti-Liberati Lecture:

      Andrea Roncoroni

      Practioner Workshops:

      Associated workshops will be held in the days preceding the conference. More details will be available at a later date.

      Conference Venue:

      Amora Hotel Jamison Sydney
      11 Jamison Street, Sydney NSW 2000

      QMF 2009 is Organised by:

      Prof. Carl Chiarella and Prof. Eckhard Platen, School of Finance and Economics, University of Technology, Sydney.

      Contacts:

      For more details contact the QMF Conference Coordinator

      
      
      
3. MathFinance Resources
   
   

   1. Publication of the Ultimate Quant Cheat Sheet

      • All you need to know as a quant to pass exams and interview questions
      • Every day easy to carry-on reference manual
      • Decades of practical knowledge condensed on 6 pages
      • A4 size when folded
      • Punched so you can file it
      • Laminated so it will survive a spill of your drink
      
      Check here for details.
      
      

   2. Release of UnRisk FACTORY 1.3

      In May-08 UnRisk has released UnRisk FACTORY. Now, UnRisk FACTORY 1.3 is the 4th release of the fast-paced and accurate risk analytics platform.

      Number-Crunch in London - Valuate in Singapore - Backtest in NY

      Since the beginning of the crisis weaknesses in risk management have been exposed, but also familiar models and valuation techniques became unmasked as unreliable. Risk departments might also have resigned in searching HPC platforms providing real-time analytics. The problem is getting worse, as in critical times the focus is often laid on work-flow management rather than on in-time decision support for managing the core business and risk.

      UnRisk FACTORY 1.3 has been passionately developed for risk-analytics in real-time. With grid utilization, principal component treatment and GPU co-processing it enables the valuation of portfolios across comprehensive scenarios in record time.

      Customers enjoy the following benefits from using UnRisk FACTORY

      • Faster Time-to-Insight - thousands of positions across scenarios are valuated in short time
      • High Accuracy - computational speed allows for uncompromised model precision
      • Complete Evidence - all valuations are made persistent for re- and co-valuation
      • Wide Access - via an easy to use web front-end
      • Low Total Cost of Ownership - high throughput on MS HPC platforms
      
      

      UnRisk FACTORY operates on multi-core machines, clusters and grid-pools.

      Licensing for Customers and Partners
      Close to 100 financial institutions use UnRisk.
      

      But UnRisk FACTORY is also a money-saver for development partners. They range from front-to-back office system makers to solution integrators. UnRisk FACTORY 1.3 integrates the grid-enabled UnRisk PRICING ENGINE 3.1, short gridUnRisk. GridUnRisk is separately licensed to quantitative finance system developers.

      Get a proof: http://www.unrisk.com
      
      

   3. Finite Element Methods

      Check this list of FE related pages:

      http://homepage.usask.ca/~ijm451/finite/fe_resources/fe_resources.html

      A l of advanced features and optimized algorithms are contained in the packages of

      http://www.dealii.org/
      
      
      

   4. Master of Quantitative Finance at Frankfurt School

      Study Quantitative Finance in 11 block weeks tought by industry practioners in English

      Detailed information is at
      http://www.frankfurt-school.de/content/en/education_programmes/academic_programmes/master_science/mqf