The MathFinance Newsletter, Edition 166, August 16 2007.

Previous editions and this edition in html format can be found on http://www.mathfinancenews.com/.

In this issue:

1. MathFinance Job Exchange
   1. Head of Portfolio Solutions at Barclays Global Investors (BGI) San Francisco, CA
   2. Risk Manager at Frankfurt School of Finance & Management: European Fund for Southeast Europe
   3. Nachwuchskräfte im Controlling und Portfolio Management, Atel Energie AG Düsseldorf
   4. Risikomanagement Financial Risk Solutions, Deloitte, Düsseldorf
   5. Associate (m/w) Advisory als Financial Engineer bei KPMG Frankfurt
   6. Mathematiker, Physiker oder Wirtschaftsinformatiker: d-fine GmbH, Frankfurt
2. MathFinance Events
   1. Workshop and Mid-Term Conference on Advanced Mathematical Methods for Finance, Vienna, 17-22 Sept 2007
   2. The 4th Fixed Income Conference: London, 19-21 Sept 2007
   3. Modelling & Measuring Energy Risk, London, 29-30 Nov 2007
3. MathFinance Resources
1. New book by Wiley Finance: Credit Risk Modeling using Excel and VBA , with DVD by Gunter Löffler, Peter N. Posch

• find quantitative staff
• recommend your book or educational institute
• invite to a workshop
• introduce your research to a wider audience

The MathFinance Newsletter - produced by MathFinance AG

1. MathFinance Job Exchange
   
   

   1. Head of Portfolio Solutions
      at Barclays Global Investors (BGI) San Francisco, CA

      Barclays Global Investors (BGI) is America's largest money manager, providing structured investment strategies such as indexing, risk-controlled active products, and exchange traded funds to investors worldwide. For 35 years, BGI has been at the forefront of developing innovative investment ideas, applying science and technology to the investment process. Headquartered in San Francisco and named one of the SF Business Times' "Best Places to Work in the Bay Area 2007," the Barclays PLC subsidiary employs over 3,500 people globally and manages $1.8 trillion in assets.

      BGI's Fixed Income US Portfolio Solutions team is seeking a Head of Portfolio Solutions.

      Key Responsibilities

      • Oversee all U.S.-based, actively managed fixed income accounts
      • Focus on allocation of strategies and rebalancing of each separate account.
      • Drive systems development supporting portfolio construction.
      • Provide in-depth analysis on portfolio positioning, risk, and performance.
      • Interact with clients regarding portfolio construction.
      • Monitor and maintain performance of accounts across sectors.

      Qualifications

      • 7+ years experience in a portfolio analysis/construction/optimization or an asset allocation role in fixed income, ideally at a buyside firm.
      • Experience in working closely with portfolio managers and traders.
      • Strong development and knowledge of derivative pricing models. Multiple asset classes are beneficial, but not essential.
      • Strong interpersonal and communication skills
      • Experience working with institutional clients
      • Experience with US securities -- corporates, mortgages, structured securities (ABS, CMBS), and derivatives instruments.
      • Good programming skills in Matlab, R, or S-Plus. C++ is a plus.
      • Good quantitative skills. Ability to analyze large data sets.
      • PhD or MS in a quantitative subject such as Applied Math, Physics, or Statistics; CFA is a plus.

      To apply, use this URL:

      https://barclays.recruitmax.com//main/careerportal/candidate_update.cfm?szOrderID=2655

      
      
      

   2. Risk Manager at Frankfurt School of Finance & Management:
      European Fund for Southeast Europe

      Frankfurt School of Finance & Management (former Bankakademie) is the leading bank training and consultancy institute in Germany with a track record of 50 years experience in all areas of banking and finance.

      Frankfurt School of Finance & Management currently advises the Euro-pean Fund for Southeast Europe (EFSE), a Luxembourg-based microfi-nance investment fund. EFSE provides long-term funding to local financial institutions in Southeast Europe to extend loans to micro and small enter-prises. Among the local financial institutions - or so-called Partner Lending Institutions (PLIs) - are commercial banks both with majority international or local ownership, non-bank financial institutions such as leasing compa-nies, microfinance banks, microfinance organizations. EFSE also invests in special purpose vehicles or other investment funds with a clear regional orientation. EFSE's long-term funding instruments include senior loans in hard and local currency, subordinated debt instruments, equity participa-tion. Furthermore, EFSE invests into the mezzanine tranches of structured finance transactions.

      EFSE is backed by a group of internationally renowned shareholders, in-cluding the European Union, the German, Swiss and Austrian government as well as international finance institutions like IFC, EBRD, KfW and oth-ers. EFSE has also attracted significant amounts of private investors, both commercial and socially responsible investors. With a total amount of around 470 million EUR subscribed and committed funds, EFSE is the world's largest microfinance investment fund.

      In the future, our organisation will expand its operations into new geo-graphic regions and various new content areas. As our portfolio diversifies, the risk manager will also be responsible for funds in addition to EFSE.

      For our Frankfurt head quarters we are looking for a:
      
      Risk Manager

      The Risk Manager is expected to fulfill the following tasks:

      Regional Credit Risk Management

      • Review and co-sign investment proposals as prepared by the credit analysts of each EFSE country office
      • Undertake due diligence of new PLIs together with the credit analyst of the respective EFSE country office
      • Contribute to the overall development of EFSE risk management policies and procedures
      • Continuous observation and analysis on the development of re-gional financial markets, including larger banking groups, to iden-tify possible risk factors impacting negatively on new PLI invest-ments and the repayment of current PLI investments
      • Oversight and support of local Investment Analysts

      Monitoring of PLI investments

      • Analyze financial statements and other reports submitted by PLIs on a regular basis
      • Use other information sources as part of an early-warning system to identify possible risks to the PLI investment

      Management of problem PLI investments

      • Identify possible factors of impairment of PLI investments and propose monthly adjustments to the net asset value of the PLI investment if necessary
      • Undertake best efforts to protect and recover PLI investments at risk
      • Ensure immediate follow-up on PLIs with interest and/or principal repayments overdue

      Candidates should fulfill the following criteria:

      • Hold a university degree in economics with specialization in bank-ing/finance; complementary qualification as Chartered Financial Ana-lyst (CFA) would be an asset
      • Minimum of 5 years professional experience in banking and finance, ideally in a second tier bank or financial institution
      • Experience in analysing financial institutions or credit analysis would be considered as an asset
      • Strong knowledge of IFRS, auditing regulations and legal stipulations on money laundering
      • Excellent English language skills are a must (verbally and in writing) Additionally, French language skills would be an asset

      Traveling within Germany and to the countries of operations is an inte-grated part of the position. If you are looking for new professional chal-lenge and want to be part of a multicultural team of highly committed staff who wants to make a difference in development finance, please contact:

      Frankfurt School of Finance & Management
      European Fund for Southeast Europe
      Ruth E. Neumann
      e-mail:
      phone: +49 69 154008 611
      

      
      
      

   3. Nachwuchskräfte im Controlling und Portfolio Management
      Atel Energie AG Düsseldorf

      Der moderne Energiemarkt entwickelt sich dynamisch. Genauso wie unsere Mitarbeiter.

      Die Aare-Tessin AG für Elektrizität (Atel) zählt zu den führenden E-nergieunternehmen in Europa. Die Firmengruppe mit Sitz in der Schweiz beschäftigt über 8'000 Mitarbeitende und erzielte im Jahr 2006 einen Umsatz von rund 7 Mrd Euro. Unabhängigkeit, Erfahrung und Innovationskraft machen Atel zu einem modernen, europaweit er-folgreich tätigen Energiedienstleister.

      In Deutschland ist das Unternehmen mit der eigenen Vertriebsnieder-lassung Atel Energie AG mit Sitz in Düsseldorf und einem Büro in Berlin vertreten. Die Kunden der Atel Energie AG sind Industrieunter-nehmen sowie Stadtwerke in Deutschland und Benelux. Für sie entwickeln und implementieren wir umfassende, flexible Produkte: von einfachen Fahrplanlieferungen über das Portfoliomanagement bis hin zur Entwicklung von maßgeschneiderten, partnerschaftlichen Ver-triebskonzepten. Wir suchen

      Nachwuchskräfte im Controlling und Portfolio Management

      Die Aufgaben

      • Nach entsprechender Einarbeitung übernehmen Sie Mitverantwortung für die kommerzielle und energie-wirtschaftliche Bewertung der Anfragen von Großkunden. Sie unterstützen uns bei der Ausarbeitung von Produkt- und Preisempfehlungen.
      • Sie übernehmen Verantwortung bei der Abstimmung und Abwicklung von Vertriebsgeschäften intern und mit Kunden.
      • Sie helfen uns, die preisbestimmenden Faktoren auf dem Energiemarkt zu isolieren und zu analysieren.
      • Sie unterstützen uns bei der Modellierung von energiewirtschaftlichen Konzepten.

      Die Anforderungen

      • Sie haben einen (Fach-)Hochschulabschluss mit technischem oder analytischem Schwerpunkt oder ent-sprechende Berufserfahrung. Kenntnisse der Energiewirtschaft sind wünschenswert, weit wichtiger sind Interesse, Einsatzbereitschaft, Teamfähigkeit sowie Ihre schnelle Auffassungsgabe.
      • Sie sprechen und korrespondieren sicher in Deutsch und Englisch. Französischkenntnisse sind von Vorteil.
      • Übung im Umgang mit sämtlichen Microsoft® Office Produkten setzen wir voraus.

      Bei uns erwartet Sie eine abwechslungsreiche und verantwortungsvolle Tätigkeit mit leistungsgerechter Vergü-tung. Ihren Stärken entsprechende Entwicklungsmöglichkeiten sind gewährleistet.

      Uwe Behrens freut sich auf Ihre aussagekräftige Bewerbung inklusive Gehaltsvorstellung.

      Atel Energie AG
      Franz-Rennefeld-Weg 2
      40472 Düsseldorf
      Email:
      Internet: www.atel-energie.de
      
      Kontakt:
      Uwe Behrens
      Telefon: +49 (0)211 17 18 06 -0

      
      
      

   4. Risikomanagement Financial Risk Solutions, Deloitte, Düsseldorf

      • Business Analysts, Consultants, Senior Consultants (m/w) - Risikomanagement Financial Risk Solutions
        Job-Nr. H6-CO-BA-DU-157
        Standort: Düsseldorf
        
        

        Es erwartet Sie ein teamorientiertes Arbeitsumfeld mit sehr guten Aufstiegschancen. Das interessante und abwechslungsreiche Aufgabenspektrum bietet Ihnen die Möglichkeit, am Ausbau unserer Service Line Financial Risk Solutions aktiv mitzuwirken. Die Einbindung in das weltweite Netzwerk von Deloitte ermöglicht internationalen Know-how-Transfer und die Mitarbeit an grenzüberschreitenden Projekten.

        
        Ihre Aufgaben
        
        

        Im Spannungsfeld von Mathematik und regulatorischen Anforderungen erarbeiten Sie für unsere Mandanten betriebswirtschaftliche Lösungen unter Einsatz von finanzmathematischen Modellen. Sie verstärken unser Quant-Team, das für quantitative, betriebswirtschaftliche und aufsichtsrechtliche Fragestellungen kompetenter Ansprechpartner für unsere Mandanten ist, zu denen bedeutende Banken, Versicherungen, Finanzdienstleister sowie Energieund Industrieunternehmen geören. Ein Schwerpunkt Ihrer Tätigkeit wird auf Methoden und Verfahren der Steuerung von Kredit-, Marktpreis- und operationellen Risiken liegen.

        
        Ihr Profil
        
        

        Sie haben Ihr Hochschulstudium mit Bezug zu Wirtschaftswissenschaften und quantitativer Ausrichtung überdurchschnittlich erfolgreich abgeschlossen oder erwarten, dies in naher Zukunft zu tun. Bei der Lösung praktischer Problemstellungen fühlen Sie sich sicher im Umgang mit statistischen Verfahren, finanzmathematischen Fragestellungen sowie dem Einsatz und der Bewertung von Derivaten. Vertiefte Kenntnisse der Ökonometrie bzw. schließenden Statistik, der stochastischen Methoden zur Bewertung von Derivaten oder der Versicherungsmathematik bringen Sie idealerweise mit.

        Neben Fragen der mathematischen Modellbildung sind für Sie Projekte mit vorrangig qualitativem Fokus ebenso reizvoll. Dazu zählen beispielsweise Projekte in den Bereichen Treasury, Risikocontrolling, Portfoliomanagement oder zur Internationalen Rechnungslegung von Finanzinstrumenten sowie zur Regulierung von Finanzdienstleistern nach Basel II und den Mindestanforderungen an das Risikomanagement. Idealerweise haben Sie bereits während Ihres Studiums oder in den ersten Berufsjahren praktische Erfahrungen in o. g. Themengebieten sammeln können. Einschlägige Berufserfahrung als "Quant", beispielsweise in der Bewertung von strukturierten Finanzinstrumenten, der Erstellung von Ratingsystemen oder der Modellierung des ALM bei Lebensversicherern, ist für uns besonders wertvoll. Dank Ihrer analytischen Fähigkeiten stellen Sie sich gerne komplexen Herausforderungen, erarbeiten sich neue Themen weitgehend selbständig und präsentieren Ihre Arbeitsergebnisse ohne Schwierigkeiten auch in Englisch. Sie suchen den Kontakt mit Kunden und bauen dabei auf Ihr gesundes Selbstvertrauen.

      • Praktikanten (m/w) - Risikomanagement Financial Risk Solutions, Deloitte
        Job-Nr. H7-CO-PR-DU-010
        Standort: Düsseldorf
        
        

        Es erwartet Sie ein teamorientiertes Arbeitsumfeld mit sehr guten Aufstiegschancen. Das interessante und abwechslungsreiche Aufgabenspektrum bietet Ihnen die Möglichkeit, am Ausbau unserer Service Line Financial Risk Solutions aktiv mitzuwirken. Die Einbindung in das weltweite Netzwerk von Deloitte ermöglicht internationalen Know-how-Transfer und die Mitarbeit an grenzüberschreitenden Projekten.

        Ihre Aufgaben
        
        Sie unterstützen unsere Service Line Financial Risk Solutions bei der Implementierung von Bewertungsmodellen für unterschiedliche Finanzprodukte. Des Weiteren sind Sie in aktuelle Projekte mit quantitativem Schwerpunkt eingebunden. Zu Ihren Aufgaben zählen insbesondere:
        
        
        • Entwicklung und Implementierung von Bewertungsalgorithmen
        • Kalibrierung von Bewertungsmodellen
        • Marktdatenrecherche in Bloomberg
        • Literaturrecherche zu Spezialfragen aus der Finanzmathematik
        • Unterstützung des Quant-Teams im Rahmen der täglichen Projektarbeit
        
        Ihr Profil
        
        

        Sie befinden sich im Hauptstudium eines naturwissenschaftlichen Studienganges mit finanzwirtschaftlichen Schwerpunkten und verfügen über sehr gute Programmier-Kenntnisse in Java und/oder C++. Eine systematische und lösungsorientierte Arbeitsweise sowie kommunikative Kompetenz zeichnen Sie aus. Gute Englischkenntnisse runden Ihr Profil ab.

        Neben Fragen der mathematischen Modellbildung sind für Sie auch Aufgabenstellungen mit vorrangig theoretischem Fokus reizvoll. Idealerweise haben Sie bereits während Ihres Studiums im Rahmen von Praktika (etwa im Front Office einer Bank) Erfahrungen in o. g. Themengebieten sammeln können. Grundkenntnisse im Bereich Finanzmathematik und Derivate setzen wir voraus. Einschlägige Kenntnisse in der Bewertung von strukturierten Finanzinstrumenten und komplexen Produkten sind für uns besonders wertvoll.

        Dank Ihrer analytischen Fähigkeiten stellen Sie sich gerne komplexen Herausforderungen, erarbeiten sich neue Themen weitgehend selbständig und präsentieren Ihre Arbeitsergebnisse ohne Schwierigkeiten auch in Englisch. Zudem sind Sie mindestens 8 Wochen verfügbar.

      Sie sind interessiert?
      
      Dann bewerben Sie sich bitte online unter http://www.deloitte.com/careers oder schicken Sie Ihre aussagekräftigen Unterlagen bitte an Deloitte, Jessica Voß, Schwannstraße 6, 40476 Düsseldorf. Wir freuen uns auf Ihre Bewerbung.
      
      

   5. Associate (m/w) Advisory als Financial Engineer bei KPMG Frankfurt

      Ihre Perspektive:Ist die Entwicklung und Analyse von Optionspreismodellen für Exotische Derivate Ihr Thema? Dann sind Sie bei uns genau richtig.

      Ihre Aufgaben: Die Analyse und Entwicklung von Modellen für die Derivatebewertung und das Risikomanagement bilden Ihr Betätigungsfeld. Hier übernehmen Sie frühzeitig Verantwortung in Projekten zur fachlich-orientierten Beratung und Prüfungsunterstützung im Investment Banking, Treasury, Kreditmanagement, Risikocontrolling. Ihr analytisches Verständnis und Ihre Kreativität ermöglichen es Ihnen, innerhalb kurzer Zeit Problemstellungen zu strukturieren und zu lösen. Sie arbeiten in einem hoch qualifizierten und ambitionierten Team. Ihre Arbeitsergebnisse entwickeln und diskutieren Sie mit dem Mandanten, bei dem Sie Ihre Lösungsvorschläge in hochrangig besetzten Gremien präsentieren und vertreten.

      Ihr Profil: Sie haben ein Universitätsstudium der Mathematik, Wirtschaftsmathematik, Wirtschaftsingenieurwesen, Physik, BWL oder VWL mit quantitativem Schwerpunkt absolviert und Ihre überdurchschnittliche Qualifikation z.B. durch einen sehr guten Abschluss und/oder eine Promotion bewiesen. Sie haben Interesse an der Weiterentwicklung von Modellen, die die Bewertung und das Risikomanagement von neuen Produkten und in neuen Märkten ermöglichen. Der effiziente Einsatz numerischer Verfahren wie Monte Carlo Simulation und deren Umsetzung in C++ ist Teil Ihrer praktischen Erfahrung. Sie verfügen über außerordentliche analytische Fähigkeiten und haben großen Spaß daran, ständig neue Dinge zu lernen und zielorientiert umzusetzen. Sehr gute Englischkenntnisse setzen wir voraus. Sie sind sicher im Auftreten sowie team- und kundenorientiert. Ein Auslandsaufenthalt und/oder relevante Praktika runden Ihr Profil ab.

      Ihr Kontakt: Bewerben Sie sich online auf http://www.kpmg.de/careers
      
      oder senden Sie Ihre Bewerbung unter Angabe des Referenzcodes: AdvFestFSoJo50204504 an eMail: .
      
      

      Für weitere Rückfragen steht Ihnen das HR Service Phone unter 0 800 KPMG JOB (0 800 5764 562) zur Verfügung.

      Profitieren Sie von den Entwicklungsmöglichkeiten bei KPMG International, einem weltweiten Verbund national selbstständiger Mitgliedsfirmen. Neben abwechslungsreichen Projekten im In- und Ausland bieten wir Ihnen Raum für Ihre persönliche Weiterentwicklung. Mehr wissen, mehr können - bei uns hat Erfolg, wer team- und mandantenorientiert arbeitet und gleichzeitig seine persönliche Entwicklung vorantreibt.

      
      
      

   6. Mathematiker (m/w), Physiker (m/w) oder (Wirtschafts-)Informatiker (m/w): d-fine GmbH, Frankfurt am Main

      Sie haben in der Wissenschaft viel bewegt? Dann können Sie auch in der Wirtschaft viel bewegen! Davon sind wir bei d-fine fest überzeugt.

      d-fine ist mit über 160 Beratern und Büros in Frankfurt, München und London eines der größten auf die Finanzwelt spezialisierten Beratungsunternehmen in Europa. Wir fokussieren höchste naturwissenschaftlich-technische Kompetenz auf die anspruchsvollen Herausforderungen unserer Kunden. Wir beraten Banken, Versicherungen, Asset-Manager und Industrieunternehmen beim Aufbau ihrer Handels- und Risikomanagementsysteme sowie der zugehörigen Methoden und Prozesse – von der fachlichen Konzeption bis zur professionellen Implementierung, vom finanzmathematischen Modell bis zur real-time Schnittstelle, vom einfachen Kredit bis zum exotischen Derivat, vom Ratingsystem bis zur Portfoliosteuerung, von IAS 39 bis Basel II.

      Unsere Kunden schätzen unseren kompromisslos hohen Qualitätsanspruch und vor allem, dass wir diesen Anspruch auch realisieren. Das beginnt schon bei der Auswahl unserer Mitarbeiter (m/w). Wir suchen Sie als Physiker, Mathematiker und Wirtschaftsinformatiker. Sie besitzen einen exzellenten Hochschulabschluss, sprechen fließend Englisch und Deutsch und haben weit überdurchschnittliche mathematische Fähigkeiten. Sie haben darüber hinaus sehr gute IT-Kenntnisse und sind idealerweise bereits mit Statistik, Numerik und Finanzmathematik vertraut.

      Unbedingt erwarten wir von Ihnen analytisches Denken, ergebnisorientiertes Vorgehen und exzellente Kommunikationsfähigkeiten. Sie sind teamfähig, erfassen auch sehr komplexe Aufgaben schnell und können sich rasch in neue Umgebungen einarbeiten. Sie haben Beratungstalent, hohe Einsatzfreude und sind flexibel und belastbar.

      Selbstverständlich erhalten Sie eine intensive Einführung in Ihr zukünftiges Aufgabenfeld. Wir sind berühmt für unser anspruchsvolles Training auf höchstem Niveau, das wir in Zusammenarbeit mit führenden internationalen Universitäten wie z.B. der University of Oxford, der Warwick Business School, der Hochschule für Bankwirtschaft und dem Imperial College durchführen. Dabei können Sie sogar einen Master of Science (MSc) in Finanzmathematik erwerben.

      Wenn Sie in einem Team hoch begabter und hoch motivierter Kollegen mitarbeiten wollen, große individuelle Freiräume, viel Eigenverantwortung sowie hervorragende Entwicklungsperspektiven suchen, freut sich Yasemin Keles auf Ihre Bewerbung.

      Und durch unser flexibles Wohnortkonzept können Sie sogar Ihren jetzigen Wohnort beibehalten.

      Willkommen bei d-fine!
      
      d-fine GmbH
      z. H. Frau Yasemin Keles
      Opernplatz 2
      60313 Frankfurt am Main
      Telefon: +49-69-90737-0
      E-mail:
      Homepage:http://www.d-fine.de
      
      
   
   
   
2. MathFinance Events
   
   
   
   
   

   1. Workshop and Mid-Term Conference
      on Advanced Mathematical Methods for Finance
      Vienna, 17-22 Sept 2007

      The programme Advanced Mathematical Methods for Finance is financially supported by the European Science Foundation. It aims at the development and application of advanced mathematical tools in finance. Stochastic analysis, control theory, differential equations, and numerical methods have been increasingly used for financial modeling, analysis and software development in the last decade. In particular, challenging problems arise for which techniques from various fields must be put together to improve numerical approaches and cope with their computational complexity. The use of sophisticated financial instruments, particularly now with the widespread use of derivatives in almost all aspects of modern commerce, makes the development of such mathematical tools of essential importance for financial institutions of all types - including investment and commercial banks, insurance and fund management companies, regulating bodies, corporate and state treasuries, and hedge funds.

      The AMaMeF Programme has two main overall goals. The first is the creation and reinforcement of relationships among European research teams in the fields of stochastic analysis, control theory, differential equations, and other relevant mathematical disciplines, with the purpose of undertaking and carrying out highly innovative interdisciplinary and interactive research in mathematical finance and its applications. The second is the cultivation and maintenance of strong and mutually reinforcing links with the financial services industry in the broadest sense, with a view to further enhancing the impact and influence of mathematical research on the financial industry.

      More inforamtion and registration

      http://www.fam.tuwien.ac.at/events/amamef2007/
   
   
   

   2. The 4th Fixed Income Conference: London, 19th / 20th / 21st September 2007

      Wednesday 19th September: Workshop day:
      
      Interest Rate Modelling: Pricing, Hedging & Calibration Techniques
      Pat Hagan: Head of Quantitative Research, Brevan Howard
      
      Engineering BGM
      Alan Brace, National Australia Bank
      
      Credit Derivatives & Hybrids
      Damiano Brigo: Head of Credit Models, Banca IMI
      
      Thursday 20th / Friday 21st September: Main Conference
      
      Due to the huge success of the previous 3 Fixed Income conferences, WBS Training are pleased to announce that we will be heading to London in 2007. The 3 streamed format will be retained with Credit Derivatives, Interest Rate Modelling and Hybrid Products streams. Delegates are not restricted to single streams. Why not hop around the different streams and attend the presentations that benefit you the most. All stream presentation times run concurrently with each other.
      
      Location London: The Dorchester Hotel
      
      2007 Speaker List:
      
      
      • Jesper Andreasen: Bank of America,
      • Nordine Bennani: DrKW,
      • Alan Brace: National Australia Bank,
      • Damiano Brigo: Banca IMI,
      • Xavier Burtschell: BNP Paribas,
      • Abel Elizalde: Merrill Lynch,
      • Youssef Elouerkhaoui: CITIGROUP,
      • Helyette Geman: Professor of Mathematical Finance Birkbeck, University of London and ESSEC Business School,
      • Jon Gregory: Barclays Capital,
      • Chris Hunter: BNP Paribas,
      • Lorenzo Isla: Barclays Capital,
      • Peter Jaeckel: ABN Amro,
      • Lars Jebjerg: Fitch Ratings,
      • Jean-Paul Laurent: University of Lyon,
      • Fabio Mercurio: Banca IMI,
      • Raoul Pietersz: ABN Amro,
      • Riccardo Rebonato: Royal Bank of Scotland,
      • Lutz Schloegl: Lehman Brothers,
      • Jacob Sidenius: JPMorgan,
      • Manlio Trovato: Merrill Lynch,
      • Julian Turc: Société Générale
      
      
      Contact:
      
      Neil Fowler
      T: +44(0) 1273 201352 F: +44(0) 1273 201360
      Website: http://www.wbstraining.com
      Email:
      
      

   3. Modelling & Measuring Energy Risk
      29-30 November 2007, London, UK

      Energyforum´s successful Modelling conferences are back in London!

      Once again, we have lined up an extraordinary program with a unique blend of academic knowledge and practical experience. The program is designed to give you the tools and techniques you need to succeed in this volatile market.

      Our latest Modelling conference, held in June in Lisbon, was rated 3,93 in satisfaction on a 4 graded scale by our delegates. Our ambition is to give you an equally successful event this Fall. As usual, our speakers are leading academics and practioners that will provide you with the latest research and knowledge from an energy market in transition. Mark the date in your calendar and keep your eyes open for the full program that will be out in mid-august.

      Highlights:

      • Spot and forward price modelling
      • Forward curve modelling and derivatives
      • Electricity and fuel price modelling
      • Portfolio Management

      Registration

      www.energyforum.com
      E-mail:
      Phone: +46 (0) 8-736 55 80
      Fax: +46 (0) 8-736 55 81
      
      Energyforum International AB
      SE-113 90 Stockholm, Sweden
      
      Please contact Project Manager Johanna Öberg for more information +46 8 736 55 79
      

      
      
      
3. MathFinance Resources
   
   

   1. New book by Wiley Finance:
      Credit Risk Modeling using Excel and VBA , with DVD
      by Gunter Loeffler, Peter N. Posch

      Credit Risk Modeling using Excel and VBA with DVD provides practitioners with a hands on introduction to credit risk modeling. Instead of just presenting analytical methods it shows how to implement them using Excel and VBA, in addition to a detailed description in the text a DVD guides readers step by step through the implementation. The authors begin by showing how to use option theoretic and statistical models to estimate a borrowers default risk. The second half of the book is devoted to credit portfolio risk. The authors guide readers through the implementation of a credit risk model, show how portfolio models can be validated or used to access structured credit products like CDO’s. The final chapters address modeling issues associated with the new Basel Accord.

      Homepage: http://eu.wiley.com/WileyCDA/WileyTitle/productCd-0470031573.html